苹果高档副总裁Craig Federighi暗示，后续苹果还将与OpenAI除外的其他第三方模子合营(如谷歌的Gemini模子)。
胖白系列从这一景色不错看出，苹果关于作念我方的模子以及用我方的模子充满信心。
苹果上一轮的换机发生在20-21年的5G换机。2020年10月13日，苹果推出其第一款5G手机iPhone12系列，从2020年四季度出货量上不错看到，同比增速开动显赫上行，而这一趋势抓续到2021年三季度。
全年维度下，2020年iPhone结束出货2.03亿台(同比1200万部增量)，2021年iPhone出货2.36亿台(同比3300万部增量)。此后，iPhone再次投入存量周期。
AI所带来的换机趋势比5G升级带来的换机趋势更强，因为苹果作念AI的相对上风更强(5G上，安卓苹果莫得本色不同，王人是结束更高的网罗传输速度；AI上，苹果系统级AI上风显赫，安卓端尚未买通跨欺诈数据调用，身位彰着拉开)，此外AI关于破费电子居品的指标破费者带来的诱骗力可能也更大。
机构看好在渊博用户基础下的iPhone换机周期，机构以为iPhone有望在2025年迎来较强换灵活能，2024/2025/2026年iPhone出货量或达2.25+/2.4/2.4+亿部，步入出货上行通谈。
野村东方外洋证券以为，跟着生成式AI基座冉冉安逸，欺诈层落地正从云表向角落端渗入，手机、PC等端侧欺诈场景落地冉冉拉开帷幕。苹果的全生态调理材干有望助力其在端侧AI限度快速发展，苹果入局AI末端进一步鼓动端侧AI加速落地，有望重新界说端侧缔造使用场景并带动硬件换机周期。
国金证券研报暗示，苹果硬件居品大家用户稠密，AI有望给硬件居品赋能，加速换机周期，继续看好苹果产业链中枢受益公司。
苹果手机产业链干系企业：
比亚迪电子(00285)、瑞声科技(02018)、高伟电子(01415)、鸿腾精密(06088)